电池龙头宁德时代拟在港上市 预计筹资至少40亿美元

中国电动车电池龙头宁德时代计划在香港上市，目标筹资至少40亿美元，有望成为今年全球规模最大的首次公开募股（IPO）。

彭博社星期五（5月9日）引述知情人士消息称，若此次交易扩大并启用超额配售选择权，募资金额可能增至53亿美元。该人士表示，宁德时代很可能行使这个选择权。

预计宁德时代在香港的定价上限，将参考该公司星期四在深圳市场的收盘价——244.57元人民币。宁德时代已启动投资者意向评估，据报最快在本月内完成上市。

知情人士透露，这项发行将采用“Reg S”架构，意味着相关股份不会面向美国境内投资者发售，以降低企业在美遭遇法律风险的可能性。

据了解，此次发行中超过一半的股份将分配给基石投资者，后者需承诺至少持股六个月。宁德时代的此次上市，已吸引包括科威特投资局、中国石化以及投资机构高瓴资本等在内的机构关注。

彭博社此前报道，摩根大通、美国银行将和与中金公司、中证国际共同担任宁德时代香港上市的联席保荐人。

美议员敦促退出 摩根大通美国银行仍推进宁德时代赴港上市

（华盛顿/香港综合讯）尽管面临美国国会议员的施压，摩根大通与美国银行仍继续推进宁德时代的赴港上市项目。

彭博社查阅星期二（5月6日）发布的交易文件，其中显示上述两家美国投行与中金公司、中证国际共同担任宁德时代香港上市的联席保荐人。

美国众议院中国问题特别委员会主席穆勒纳尔4月在写给这两家美国投行首席执行官的信中称，鉴于宁德时代涉嫌与中国军方有联系，它们应退出相关IPO工作。

咨询公司亚洲集团中国区主管林汉升分析，全球投行对宁德时代的需求，可能甚于宁德时代对它们的需求。

宁德时代此次赴港上市，可能筹资至少50亿美元，成为香港四年来规模最大的上市项目。宁德时代已启动投资者意向评估，据报最快在本月内完成上市。​

​路透社引述消息人士称，宁德时代香港上市的股票发行价，或较该公司在深圳上市的A股折价不到10%，可能在个位数中段。

消息人士称，目前定价尚未最终确定，投资者则期望至少有10%的折让，该公司还计划吸引基石与锚定投资者认购约半数发售股份。​

宁德时代星期三（5月7日）股价上涨3%，不过，该公司A股股价今年累计跌幅达10.3%。

作为全球电池行业龙头，宁德时代2024年的全球市场份额达38%，远超排名第二比亚迪15%的数字。在2025年一季度，宁德时代的净利润同比大增 32.9%，是近两年来的最快增速。